Geração de ideias de temas macro
Results 1 to 7 of 7

Thread: Geração de ideias de temas macro

  1. #1
    Não consegui encontrar um thread de macro, então decidi iniciar um para m*rdas e risos. Para quem não sabe, macro trading é como trading fundamental, mas com foco nas grandes tendências que movimentam economias inteiras. Ele analisa demografia, tensões geopolíticas, divergência entre políticas monetárias, esse tipo de coisa.

    Um exemplo de um comércio macro de câmbio está em 2014, quando M.Draghi teve seu famoso discurso de tudo o que for preciso, enquanto ao mesmo tempo o FED estava começando a ficar mais agressivo. O EUR/USD afundou como uma rocha. Foi um comércio bastante óbvio (divulgação completa, tentei comprar o fundo e fui destruído). O mesmo com o petróleo na mesma época: o xisto estava assumindo os EUA, o que levou ao excesso de oferta e o usd estava ficando mais forte, o que levou a uma queda acentuada no petróleo, CAD, suponho que NOK e afetou tudo relacionado ao petróleo.

    Contanto que você tenha alguma pesquisa para apoiar suas ideias, publique-as, não importa o quão malucas elas pareçam.

    As regras são simples:Desde que você tenha alguma pesquisa para apoiar suas ideias, poste-as, não importa o quão malucas elas pareçam. os críticos das ideias de outras pessoas precisam ser apoiados por algo credível (números, gráficos, pesquisas). Julgamos ideias, não pessoas. Não estamos construindo egos, mas trocando ideias. o não cumprimento dessas regras fará com que você seja banido rapidamente.
    apenas no caso de você ainda não ter percebido, nada disso é um conselho de investimento. Seria muito imprudente investir dinheiro porque um cara anônimo do fórum teve uma ideia, seu dinheiro é seu risco.

    Com isso dito, se juntarmos todas as nossas mentes fracas, podemos reunir uma ou duas ideias comerciais decentes e, ao mesmo tempo, obter material para soar mais inteligente em nossos próximos jantares em família. Honestamente, eu não tenho nenhuma esperança, eu não acho que esse tipo de tópico interesse as pessoas na maioria dos fóruns de negociação, mas quem sabe, talvez ele pegue.

  2. #2

    Deixe-me começar com uma ideia comercial ousada. Os pinos da moeda se encaixam, é o que eles fazem (às vezes). USD/HKD está indexado. Eu estava assistindo as notícias recentemente e ouvi que a sombra da China está pairando sobre Hong Kong. E eu estava pensando que isso poderia desencadear a fuga de capitais de HK. A economia é provavelmente uma das mais alavancadas do mundo. Os preços dos imóveis, que já estavam em patamares ludacris, mais que dobraram nos últimos 10 anos. Pode ser uma bolha, mas também pode ser apenas a falta de espaço, não sei. Mas isso coloca o país em uma posição interessante. USD...
    IMO um vídeo legal, mas eu não confiaria em nenhuma palavra que ele está dizendo, ele tem muita pele nesse jogo. Muitas vezes a matemática está correta, mas então acontece exatamente o oposto e seu dinheiro acaba. Para jogar macro-eventos você tem que ter uma respiração muito longa, mais dinheiro e um melhor fluxo de informações e pode levar anos até que algo aconteça. É mais interessante para fundos/bancos de hedge e menos atraente para daytraders.

  3. #3
    Estive pensando no fim de semana e estou um pouco em conflito com minha ideia de USDHKD. Por um lado, dinheiro grátis, mas, por outro, não existe almoço grátis. O principal perigo é que, para ganhar dinheiro relevante com esse comércio, uma alavancagem significativa deve ser usada e o tempo deve passar. Se eu estiver errado e tudo estiver bem em terras de Hong Kong, o pino pode se mover ao contrário, o que significaria que eu estaria no gancho por uma tonelada de dinheiro. Improvável, mas possível, no entanto. Imagino que para este cenário se materializar ou as taxas de HK teriam que subir significativamente ou as taxas dos EUA teriam que cair (talvez ao mesmo tempo). Ambos os casos poderiam reverter o fluxo de dinheiro para HK aumentando a demanda por HKD. Neste ponto, a questão é: posso coletar a troca, mas também descobrir se os ventos estão mudando de direção antes que seja tarde demais. Eu penso que sim. A autoridade monetária de Hong Kong está mantendo-se bastante apertada quando se trata de sua operação de mercado. Eles estão publicando todos os dias suas atividades de mercado. Para cada 7,8 HKD na base monetária deve haver 1 USD, se a taxa for 7,85 eles começarão a vender sua reserva em USD (que é o que queremos), se estiver em 7,75 eles emitirão dívida para comprar USD. Ao monitorar o balanço de HKMA e a compra de moeda estrangeira, acho que é possível avaliar se a paridade está em risco de quebrar no lado negativo. Obviamente, a grande recompensa está no lado positivo, se eles de alguma forma ficarem sem moeda estrangeira/ativos para vender, eles não serão capazes de manter o nível 7,85. Com isso dito, o pino se manteve por muitos anos, é impossível cronometrar o momento em que ele pode quebrar. A parte interessante deste comércio é que, com as taxas atuais, podemos ser pagos para esperar, mas isso pode mudar e se as taxas de HKD subirem acima do USD: não seríamos mais pagos para esperar e isso poderia levar o peg para sua banda inferior criando perdas adicionais. Uma alternativa para evitar totalmente a possibilidade cataclísmica da indexação (ou taxas de swap) contra mim seria vender ações de Hong Kong altamente sensíveis a taxas mais altas. Em algum momento, as taxas de HK podem ter que subir para evitar que o dinheiro saia e isso pode afetar certos cantos do mercado, como empresas com muitos ativos imobiliários caros em um lado do balanço e dívidas a serem roladas no outro lado. Não tenho certeza qual é a situação do short em HK, se eu puder encontrar um ADR que se encaixe na conta, seria ótimo. Em uma nota lateral, parece que Oanda tem um carry positivo para ser longo HKDUSD, mas aparentemente a maioria dos corretores não. Não sei o que há com isso. Isso não nega a tese, mas a torna muito menos prática se você não conseguir esse dinheiro de troca.

  4. #4

    bom fio. subscrito
    bem-vindo a bordo meu cara, sinta-se à vontade para compartilhar suas ideias ou comentar sobre as minhas

  5. #5
    Deixe-me começar com uma ideia comercial ousada. Os pinos da moeda se encaixam, é o que eles fazem (às vezes). USD/HKD está indexado. Eu estava assistindo as notícias recentemente e ouvi que a sombra da China está pairando sobre Hong Kong. E eu estava pensando que isso poderia desencadear a fuga de capitais de HK. A economia é provavelmente uma das mais alavancadas do mundo. Os preços dos imóveis, que já estavam em patamares ludacris, mais que dobraram nos últimos 10 anos. Pode ser uma bolha, mas também pode ser apenas a falta de espaço, não sei. Mas isso coloca o país em uma posição interessante. USD e HKD estão bem indexados, mas o depósito em USD está pagando 1% a mais do que o depósito em HKD. Se eu sou um cara com dinheiro em HK, estou pensando: por que estou mantendo meu dinheiro em HKD, o USD está pagando mais e não tenho risco cambial por causa do peg, mais posso estar um pouco cauteloso com toda essa situação da China . Acontece que a fuga de capitais está realmente acontecendo e a autoridade monetária de Hong Kong está pagando caro para manter a paridade no lugar. Se eles aumentarem suas taxas para incentivar as pessoas a permanecerem em HKD, quem sabe o que acontecerá com seu setor imobiliário. Ter uma posição longa pode valer a pena. A parte inferior do pino é um pouco mais de meio por cento do preço atual, mas você está recebendo 1% em troca anualmente para relaxar e esperar o dia em que o pino se romper (que pode mudar com as taxas de corte alimentadas). Se você alavancar esse 50 para 1, você está sendo pago 50% anualmente por ano para basicamente relaxar com um fundo garantido a 30% de distância e você tem uma enorme vantagem se o pino se romper (pense em suíço alguns anos atrás, mas o contrário). Estou esquecendo de algo? Existe um cenário em que o HKD pode aumentar de valor? Eu não sou o único que pensou nisso, aqui está um vídeo de Kyle Bass explicando basicamente o mesmo comércio. o cara previu a crise do subprime e fez uma fortuna com isso, mas seu desempenho tem sido bastante mediano desde então, então eu não levaria sua palavra como o evangelho, mas ainda assim muito interessante: Vídeo inserido

  6. #6

  7. #7

    {quote} IMO um vídeo legal, mas eu não confiaria em nenhuma palavra que ele está dizendo, ele tem muita pele nesse jogo. Muitas vezes a matemática está correta, mas então acontece exatamente o oposto e seu dinheiro acaba. Para jogar macro-eventos você tem que ter uma respiração muito longa, mais dinheiro e um melhor fluxo de informações e pode levar anos até que algo aconteça. É mais interessante para fundos/bancos de hedge e menos atraente para daytraders.
    Você está certo em dizer que o Sr. Bass tem interesse em divulgar seu negócio, ele não está apenas fazendo isso para nossa educação, para quebrar um pino você precisa de um monte de dinheiro para ir contra isso. A questão é mais avaliar as possibilidades e ver como podemos lucrar com uma situação inusitada, se ele está certo ou errado só o tempo dirá. Não temos que jogar o evento macro, mas acho interessante ter um pano de fundo a partir do qual podemos negociar. Neste caso, temos uma situação em que as taxas são um pouco divergentes, o fluxo de dinheiro da China continental para HK está enfraquecendo devido à vigilância acumulada e o dinheiro de HK parece estar saindo mais rápido do que antes devido à perspectiva da influência da China em HK ficando mais forte. Para mim, parece um bom pano de fundo para começar a procurar shorts que possam ser reproduzidos em um período de tempo menor, mesmo que a grande tese do encaixe do pino não se materialize. Como eu expliquei, eu poderia olhar para shorts de ações de HK que poderiam ser sensíveis a esta situação. Se eu puder encontrar bons shorts sozinhos (seja por razões técnicas ou fundamentais), adicionar a situação macro sobre eles só aumenta a probabilidade de eles pagarem. O tema não precisa dar certo, mas se isso acontecer, a recompensa será muito maior. Seria como entrar em uma negociação em um gráfico de 5 minutos e descobrir que você pode montá-lo no gráfico diário (pequeno risco de curto prazo versus grande lucro de longo prazo). É difícil para um fundo de hedge clássico até mesmo negociar por causa de seu tamanho, eles preferem ficar em uma posição de longo prazo porque reduz bastante seus custos de transação. Que talvez a nossa maior vantagem como caras do varejo, somos ágeis, é mais fácil para nós sairmos dos negócios, podemos alavancar mais. Ao contrário de um fundo de hedge, não temos que nos comprometer a trocar ideias, podemos sair e tentar novamente mais tarde se surgir a oportunidade. Eu acho que é uma maneira mais sensata para o cara do varejo se envolver em jogadas macro do que apenas sentar no seu comércio por meia década. Além disso, acho essas coisas fascinantes, pensei que seria divertido fazer ligações loucas sob a capa do anonimato e ver o que acertou e o que erra. Não pretendo saber se isso vai render dinheiro, estou aqui para descobrir. É um experimento. Mas sim, este tópico não será interessante para daytraders, suspeito.

Permissões de Publicação

  • Não pode publicar novos tópicos
  • Não pode publicar respostas
  • Não pode publicar anexos
  • Não pode editar as suas publicações
  •  
  • Código BB está Ativo
  • Smilies estão Ativos
  • Código [IMG] está Ativo
  • Código [VIDEO] está Ativo
  • Código HTML está Desligado
O site da tradingintuitivo utiliza cookies
O site da tradingintuitivo utiliza cookies, alguns já foram definidos. Pode ler sobre a nossa utilização de cookies aqui. Por favor, clique no botão à direita para aceitar os nossos cookies. Se continuar a usar o site da tradingintuitivo, vamos supor que aceita os nossos cookies.